หุ้น AMATA ราคาวิ่งขึ้น 4.38% มาอยู่ที่ 14.30 บาท เพิ่มขึ้น 0.60 บาท มูลค่าซื้อขาย 101.64 ล้านบาท เมื่อเวลา 14.42 น. โดยเปิดตลาดที่ 13.80 บาท ราคาปรับตัวขึ้นสูงสุดที่ 14.30 บาท และราคาปรับตัวลงต่ำสุดที่ 13.80 บาท
บล.ธนชาต ระบุในบทวิเคราะห์ฯแนะ"ซื้อ"หุ้น บมจ.อมตะ คอร์ปอเรชัน(AMATA)ให้ราคาเป้าหมาย 21 บาท/หุ้น ยอดขายที่ดินจนถึงปัจจุบัน(YTD)แข็งแกร่งกว่าคาดที่ 1,154 ไร่ และคาดการณ์ยอดขายปีนี้ที่ 1,300 ไร่ โดยใน 4Q10F คาดที่ 877 ไร่ ซึ่งจะทำให้กำไร 4Q10F ดีที่สุดของปี และกำไรแข็งแกร่งต่อเนื่องไปถึงปี 2011
ทั้งนี้ ได้ปรับสมมติฐานยอดขายที่ดินขึ้นเป็น 1,300 ไร่และ 1,000 ไร่ในปี 2010-11 เพิ่มขึ้นจาก 1,100 ไร่และ 900 ไร่ตามลำดับ และคงประมาณการที่ 1,100 ไร่และ 1,200 ไร่ในปี 2012-13 และ 900 ไร่ในระยะยาวได้ปรับกำไรขึ้น 63% และ 43% ในปี 2010-11 โดยได้รวมรายได้จากแคนาดอยล์ในประมาณการ และเพื่อสะท้อนสมมติฐานยอดขายที่ดินที่สูงขึ้น จึงมองว่า AMATA เป็นหุ้น turnaround ที่การฟื้นตัวของกำไรยังไม่สิ้นสุดที่ 273%, 39% และ 27% ในปี 2010-12F
พร้อมคาดว่า 4Q10F จะเป็นไตรมาสที่ดีที่สุดของปีนี้ โดยคาดการณ์กำไรปกติที่ 301 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 139% y-y และ 49% q-q มาจาก 3 เหตุผล ได้แก่ การขายที่ดินแปลงใหญ่ 569 ไร่ โดยเราสมมติว่า 30% ของรายได้จะรับรู้ใน 4Q10 และที่เหลือในปี 2011, นอกเหนือจากที่ดินแปลงใหญ่ โดยคาดว่าจะขายที่ดินได้ 308 ไร่ให้แก่ลูกค้าอื่น ซึ่งเป็นจำนวนสูงกว่าไตรมาสอื่นของปีนี้ และสัญญาขายที่ดินอายุ 3 ปีที่ทำกับ Holley บริษัทในจีนจะครบกำหนดใน 4Q10 ดังนั้น คาดว่า AMATA จะได้รับชำระเงินที่เหลือ 100-200 ล้านบาทในส่วนของที่ดินที่ยังนำไปขายต่อให้นักลงทุนจีนไม่ได้