บล.กสิกรไทย ระบุในบทวิเคราะห์ฯแนะ"ซื้อ"หุ้น บมจ.กรุงเทพดุสิตเวชการ(BGH) (พื้นฐาน 114 +2.7%) คาดกำไรต่อหุ้นปี 56 เพิ่ม 2% ถ้ามีการซื้อ บมจ.ศิครินทร์(SKR) ประเด็นข่าวจากหนังสือพิมพ์ที่กล่าวว่า BGH สนใจเทคโอเวอร์ SKR เราจึงโทรศัพท์ไปสอบถาม IR แต่ได้รับคำปฏิเสธว่าไม่เป็นความจริง
อย่างไรก็ตาม คำนวณคร่าวๆ ถ้า BGH ซื้อ SKR 100% จะต้องใช้เงิน 2.5 พันลบ. (สมมติฐานซื้อที่ราคา 25 บาท, 22.5% พรีเมียมกว่าราคาหุ้นปัจจุบัน) โดย ณ ตอนนี้ BGH มีเงินสด 3.6 พันลบ.ในมือ ถ้าซื้อ SKR ด้วยเงินสดทั้งหมดจะทำให้ EPS หลังซื้อกิจการเพิ่ม 2% เป็น 4.56 บาท ในปี 2556
ผลประกอบการ SKR ยังไม่ดีเมื่อเทียบ BGH SKR หรือ ศิครินทร์ ปัจจุบันมีโรงพยาบาล 2 แห่งที่บางนา และ สมุทรปราการ (จำนวนเตียง 335 เตียง) และถือหุ้น 48% ในโรงพยาบาลที่หาดใหญ่ และ 9% ที่กาญจนบุรี สำหรับลูกค้าเป้าหมายคือผู้ป่วยรายได้ระดับกลางถึงล่าง และผู้ป่วยประกันสังคม
สำหรับผลประกอบการในอดีต SKR มีกำไรโตประมาณ 15% ต่อปี (แม้ปี 54 กำไรลดลง 22% จากน้ำท่วม) และคาด PE ปี 56 ที่ 14 เท่า โดยมี net margin 7% ในปี 54 (เทียบ BGH ที่ 13%) และ ROE 11% ปี 54 (เทียบ BGH ที่ 17%)
วานนี้(6 ก.ย.)หุ้น BGH ปิดที่ 111.00 บาท เพิ่มขึ้น 3 บาท(+2.78%)
หุ้น SKR ปิดที่ 20.40 บาท เพิ่มขึ้น 0.10 บาท(+0.49%)