บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็ง(ประเทศไทย)ระบุในบทวิเคราะห์ฯแนะ“ซื้อเก็งกำไร"หุ้น บมจ.แคล-คอมพ์ อีเล็คโทรนิคส์ (ประเทศไทย)หรือ CCET ราคาเหมาะสม 5.00 บาท เนื่องจากได้รายงานยอดขายเดือน ม.ค.56 เติบโต +14.6% yoy เป็น 11,458 ล้านบาท จาก ม.ค.55 ที่ 9,990 ล้านบาท
สอดคล้องต่อมุมมองเชิงบวกในปี 56 ที่คาดว่ารายได้จะเติบโตสูง +28.7% yoy เป็น 1.73 แสนล้านบาท จากปี 55 ที่ 1.34 แสนล้านบาท หลัง HP กลับมาส่งคำสั่งผลิต Printer ให้กับ CCET อีกครั้ง เนื่องจากต้นทุนค่าแรงงานในจีนที่ปรับตัวขึ้นมากในช่วง 3 ปี ที่ผ่านมา ส่งผลให้การผลิตในจีนไม่ได้มีต้นทุนถูกมากเหมือนในอดีต นอกจากนั้น การใช้ไทยเป็นฐานการผลิตจะได้ประโยชน์จากต้นทุนค่าขนส่งที่ลดลง เพื่อรุกขยายตลาดในภูมิภาคอาเซียน
ดังนั้น คาดว่ากำไรปกติปี 56 จะเติบโต +156.3% yoy เป็น 2,058 ล้านบาท และยังมี Valuation ที่ค่อนข้างต่ำ โดยซื้อขายระดับ PBV 56 เพียง 0.8 เท่า ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มอิเล็กทรอนิคส์ที่ 1.5 เท่า และหุ้นในกลุ่ม เช่น KCE 1.4 เท่า, SMT 1.5 เท่า และ SVI 2.1 เท่า
นอกจากนี้ ผลตอบแทนจากเงินปันผลในเกณฑ์ดี โดยคาดการณ์เงินปันผล 2H55 หุ้นละ 0.08 บาท คิดเป็น Dividend Yield ที่ 2.1% และปี 56 หุ้นละ 0.20 บาท คิดเป็น Dividend Yield ที่ 5.4%