สมาคมตลาดตราสารหนี้ไทย (ThaiBMA) สรุปภาวะตลาดตราสารหนี้ประจำสัปดาห์ (4 - 8 มกราคม 2559) ปริมาณการซื้อขายตราสารหนี้ มีมูลค่ารวม 530,034.66 ล้านบาท หรือเฉลี่ยอยู่ที่ประมาณวันละ 106,006.93 ล้านบาท ปรับตัวเพิ่มขึ้นจากสัปดาห์ก่อนหน้าประมาณ 164% ทั้งนี้เมื่อแยกตามประเภทของตราสารแล้ว จะพบว่ากว่า 71% ของมูลค่าการซื้อขายทั้งหมด หรือประมาณ 374,320 ล้านบาท เป็นการซื้อขายในตราสารหนี้ที่ออกโดยธนาคารแห่งประเทศไทย (state Agency Bond) ซึ่งส่วนใหญ่แล้วเป็นตราสารที่มีอายุคงเหลือค่อนข้างน้อย (ไม่เกิน 6 เดือน) ขณะที่พันธบัตรรัฐบาลที่ออกโดยกระทรวงการคลัง (Government Bond) มีมูลค่าการซื้อขายเท่ากับ 102,390 ล้านบาท และหุ้นกู้ที่ออกโดยภาคเอกชน (Corporate Bond) มีมูลค่าการซื้อขายเท่ากับ 11,581 ล้านบาท หรือคิดเป็น 19% และ 2% ของมูลค่าการซื้อขายทั้งหมดที่เกิดขึ้น ตามลำดับ
สำหรับพันธบัตรรัฐบาล ที่มีปริมาณการซื้อขายสูงที่สุด 3 อันดับแรกคือรุ่น LB206A (อายุ 4.5 ปี) LB21DA (อายุ 5.9 ปี) และ LB25DA (อายุ 9.9 ปี) โดยมีมูลค่าการซื้อขายในแต่ละรุ่นเท่ากับ 26,162 ล้านบาท 24,492 ล้านบาท และ 16,235 ล้านบาท ตามลำดับ
ขณะที่หุ้นกู้ภาคเอกชน ที่มีปริมาณการซื้อขายสูงที่สุด 3 อันดับแรก ได้แก่ หุ้นกู้ของบริษัท ลีสซิ่งไอซีบีซี (ไทย) จำกัด รุ่น ICBCTL164A (AAA(tha)) มูลค่าการซื้อขาย 858 ล้านบาท หุ้นกู้ของบริษัท น้ำตาลมิตรผล จำกัด รุ่น MPSC209A (A+) มูลค่าการซื้อขาย 721 ล้านบาท และหุ้นกู้ของบริษัท บ้านปู จำกัด(มหาชน) รุ่น BANPU247A (A+) มูลค่าการซื้อขาย 638 ล้านบาท
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาวปรับตัวเพิ่มขึ้นประมาณ 2-11 bps. โดยเฉพาะรุ่นอายุ 10 ปี ปรับเพิ่มขึ้นถึง 11 bps. จาก 2.51% ในสัปดาห์ก่อนหน้าเป็น 2.62% โดยได้รับผลกระทบจากในช่วงต้นสัปดาห์จากการขายทำกำไรของกองทุนรวม รวมถึงมีตารางการประมูลพันธบัตรอายุ 10 ปี (LB25DA) จำนวน 14,000 ล้านบาทในวันพุธ สำหรับปัจจัยต่างประเทศมีหลากหลายปัจจัย เริ่มจาก ในวันจันทร์ที่ 4 ม.ค. ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตของจีน ประจำเดือนธ.ค.ลดลงสู่ระดับ 48.2 จาก 48.6 ในเดือน พ.ย. ตัวเลขดังกล่าวแสดงถึงภาวะหดตัวของภาคการผลิตและต่ำกว่าที่ตลาดคาดการไว้มากที่ 48.9 ส่งผลต่อตลาดหลักทรัพย์ใน Emerging Market โดยดัชนีตลาดหลักทรัพย์ไทยในวันนั้นปิดลดลง 24.61 จุด อยู่ที่ 1,263.41 จุด (ลดลง 1.91% จากวันก่อนหน้า) ขณะที่ราคาน้ำมันดิบปรับตัวขึ้นมาอยู่ที่ 37.17 ดอลลาร์/บาร์เรล หลังจากที่ซาอุดิอาระเบียประกาศตัดสัมพันธ์การทูตกับอิหร่านจากเหตุการณ์ไม่สงบเมื่อวันเสาร์ที่ 2 ม.ค. ที่ผ่านมา ทางด้านค่าเงินหยวนได้อ่อนค่าลงแตะระดับ 6.5032 หยวน/ดอลล่าร์ฯ หลังจากที่ธนาคารกลางจีนปรับเปลี่ยนการอ้างอิงเงินหยวนเป็นระบบตะกร้าเงินอิงกับสกุลเงินคู่ค้า 13 ประเทศจากที่อ้างอิงแค่ดอลล่าร์สหรัฐฯ ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดตั้งแต่กลางปี 2554 เป็นต้นมา
อย่างไรก็ตาม ในวันต่อมามีการปรับลดลงของราคาน้ำมันสู่ระดับ 32.53 ดอลลาร์/บาร์เรล นับเป็นจุดต่ำสุดในรอบ 14 ปี จากความกังวลถึงภาวะอุปทานล้นตลาด และการใช้มาตรการ Circuit Breaker หยุดการซื้อขายหลักทรัพย์ในตลาด CSI 300 ของจีนในวันพฤหัสฯ ที่ 7 ม.ค. จากเหตุดัชนีตลาดหลักทรัพย์ของจีนปรับลดลงกว่า 7.2% หลังเปิดทำการได้เพียงครึ่งชั่วโมง และ ก.ล.ต. จีนได้ยกเลิก Circuit Breaker ในวันต่อมา เนื่องจากมองว่ามาตรการดังกล่าวส่งผลเสียต่อตลาดมากกว่า ด้านสหรัฐฯ ในวันศุกร์ที่ 8 ม.ค. รายงานตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรประจำเดือน ธ.ค. ปรับเพิ่มขึ้น 292,000 ตำแหน่ง จากระดับ 252,000 ตำแหน่งในเดือน พ.ย. ขณะที่อัตราการว่างงานทรงตัวที่ระดับ 5.0% ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบ 7 ปีครึ่ง
ทั้งนี้ สัปดาห์ที่ผ่านมา (04 ม.ค. - 08 ม.ค. 58) มีกระแสเงินลงทุนต่างชาติไหลออกจากตลาดตราสารหนี้ไทยรวมสุทธิ 2,266 ล้านบาท โดยเป็นการขายสุทธิในตราสารหนี้ระยะสั้น (อายุคงเหลือไม่เกิน 1 ปี) 7,156 ล้านบาท และซื้อสุทธิในตราสารหนี้ระยะยาว (อายุมากกว่า 1 ปี) 4,890 ล้านบาท
หมายเหตุ: อันดับเครดิต หมายถึง อันดับเครดิตของหุ้นกู้เฉพาะรุ่น หรือ อันดับเครดิตของผู้ออกหุ้นกู้
ความเคลื่อนไหวในตลาดตราสารหนี้ไทย สัปดาห์นี้ สัปดาห์ก่อนหน้า เปลี่ยนแปลง สะสมตั้งแต่ต้นปี
(4 - 8 ม.ค. 59) (28 - 30 ธ.ค. 58) (%) (1 - 8 ม.ค. 59)
มูลค่าการซื้อขาย แบบปกติ - Outright Trading (ล้านบาท) 530,034.66 200,988.63 163.71% 530,034.66
มูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน (ล้านบาท) 106,006.93 66,996.21 58.23% 106,006.93
ดัชนีพันธบัตรรัฐบาล (Gov Bond Gross Price index) 108.07 108.42 -0.32%
ดัชนีหุ้นกู้เอกชน (Corp Bond Gross Price index) 107.45 107.68 -0.21%
เส้นอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล (Gov Bond Yield Curve) --%
ช่วงอายุของตราสารหนี้ 1 เดือน 6 เดือน 1 ปี 3 ปี 5 ปี 10 ปี 15 ปี 30 ปี
สัปดาห์นี้ (8 ม.ค. 59) 1.44 1.48 1.49 1.75 2.21 2.62 3 3.62
สัปดาห์ก่อนหน้า (30 ธ.ค. 58) 1.5 1.5 1.5 1.73 2.16 2.51 2.94 3.59
เปลี่ยนแปลง (basis point) -6 -2 -1 2 5 11 6 3