(เพิ่มเติม) ภาวะตลาดหุ้นไทย: แนวโน้มดัชนีเช้าแกว่งไซด์เวย์ นลท.ชะลอลงทุน

นายอภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล, CISA ผู้อำนวยการอาวุโส สายงานวิเคราะห์เชิงกลยุทธ์ บล.ทิสโก้ กล่าวว่า ตลาดหุ้นไทยวันนี้ แกว่งตัวไซด์เวย์มากกว่า นักลงทุนชะลอการลงทุนเนื่องจากคาบเกี่ยววันหยุด ซึ่งพรุ่งนี้ 10 ธ.ค.เป็นวันรัฐธรรมนูญ อย่างไรก็ดี แรงขายจากนักลงทุนต่างชาติถูกหักล้างจากกองทุนลดหย่อนภาษีที่เริ่มทยอยไหลเข้ามาตลาด แต่ภาพรวมตลาดหุ้นในสัปดาห์นี้มีโทนขยับขึ้น ซึ่งสัปดาห์นี้จะมีการแถลงผลงานรัฐบาล และธนาคารแห่งประเทศไทย(ธปท.)และกระทรวงคลังจะมีการประกาศมาตรการแก้หนี้รายย่อยในวันที่ 11 ธ.ค.

ส่วนปัจจัยต่างประเทศที่การเมืองวุ่นวายเริ่มมีความชัดเจน โดยเกาหลีใต้ ที่ประธานาธิบดีไม่ได้ลาออก และถอดถอนไม่สำเร็จ แต่อาจมีการถอดถอนรอบสอง ส่วนพรรคร่วมรัฐบาลก็ยังไม่มีการถอดถอนประธานาธิบดี สำหรับฝรั่งเศส ประธานาธิบดีอยู่ระหว่างสรรหานายกรัฐมนตรี น่าจะเห็นความคืบหน้า

ขณะที่ในวันพุธนี้ (11 ธ.ค.) จะมีการรายงานตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐที่จะบ่งชี้ทิศทางดอกเบี้ยสหรัฐ

พร้อมให้แนวรับ 1,447-1,448 จุด หากหลุดให้แนวรับถัดไปที่ 1,440 จุด แนวต้านให้ 1,460-1,462 จุด

*ประเด็นพิจารณาการลงทุน

ตลาดหุ้นนิวยอร์ก (6 ธ.ค.) ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปิดที่ 44,642.52 จุด ลดลง 123.19 จุด หรือ -0.28%, ดัชนี S&P500 ปิดที่ 6,090.27 จุด เพิ่มขึ้น 15.16 จุด หรือ +0.25% และดัชนี Nasdaq ปิดที่ 19,859.77 จุด เพิ่มขึ้น 159.05 จุด หรือ +0.81%
ตลาดหุ้นเอเชียเปิดตลาดวันนี้ ดัชนีนิกเกอิตลาดหุ้นโตเกียวเปิดที่ระดับ 39,332.55 จุด เพิ่มขึ้น 241.38 จุด หรือ +0.62% ดัชนีฮั่งเส็งตลาดหุ้นฮ่องกงเปิดที่ระดับ 19,732.28 จุด ลดลง 133.57 จุด หรือ -0.67% และดัชนีเซี่ยงไฮ้คอมโพสิตเปิดที่ระดับ 3,402.63 จุด ลดลง 1.50 จุด หรือ -0.04%
ตลาดหุ้นไทยปิดล่าสุด (6 ธ.ค.) ที่ 1,451.96 จุด เพิ่มขึ้น 1.14 จุด (+0.08%) มูลค่าการซื้อขาย 43,733.92 ล้านบาท
นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิ 1,624.52 ล้านบาท (6 ธ.ค.)
ราคาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนม.ค. (6 ธ.ค.) ลดลง 1.10 ดอลลาร์ หรือ 1.61% ปิดที่ 67.20 ดอลลาร์/บาร์เรล
ค่าการกลั่นอ้างอิงตลาดสิงคโปร์ปิดล่าสุด (6 ธ.ค.67) อยู่ที่ 5.15 เหรียญ/บาร์เรล
เงินบาทเปิด 34.01/02 แข็งค่าเล็กน้อย ตลาดรอตัวเลข CPI-PPI ของสหรัฐสัปดาห์นี้
คลัง-แบงก์ชาติ ดีเดย์ 11 ธ.ค.นี้ แถลงใหญ่มาตรการแก้หนี้ครัวเรือน 1.3 ล้านล้านบาท ทั้งกลุ่มบ้าน รถยนต์-รถมอเตอร์ไซค์ และเอสเอ็มอี ระบุพักต้น 50% เว้นดอก 3 ปีแรก หากทำตามเงื่อนไขได้ยกดอกเบี้ยให้ทั้งหมด
แบงก์เข้มปล่อยกู้ กดสินเชื่อเช่าซื้อรถยนต์ไตรมาส 3 หดตัว 7.6% ต่อเนื่องเป็นไตรมาสที่ 3 ด้านศูนย์วิจัยกสิกรไทยประเมินสินเชื่อเช่าซื้อปีหน้าโอกาสติดลบ 7.5% หากสิ้นปี 67 หดตัวใกล้ 10% สัดส่วนหนี้เสียปรับเพิ่มเป็น 2.3% SM เร่งตัวเป็น 15.69%
ตลาดรถยนต์ไทยสาหัส คาดยอดขายทั้งปีไม่ถึง 6 แสนคัน ต่ำสุดในรอบ 15 ปี "โตโยต้า" ปรับลดเป้าขาย-ยอดผลิต วอนรัฐดูแลอุตสาหกรรมยานยนต์ทั้งซัพพลายเชน คาดปี 2568 ยังทรงตัว หวังเศรษฐกิจฟื้นครึ่งหลัง ด้าน EV จีนไม่หยุดทำสงครามราคา พร้อมแย่งส่วนแบ่งตลาดค่ายญี่ปุ่น กระทบชิ่งตลาดรถมือสอง
แผนปฏิรูปภาษีมีทั้งขาขึ้นขาลดร้อนฉ่า นายกฯการันตีไม่ขึ้น VAT เป็น 15% ตลาดเงิน-ตลาดทุนหนุนขยับโครงสร้างครั้งประวัติศาสตร์ในรอบ 85 ปี คลังแย้มตัวเลขขึ้น VAT แค่ 1% รายได้เพิ่ม 7 หมื่นล้าน สมาคมธนาคารชี้หมดทางเลี่ยงขึ้นภาษี ให้รัฐมีรายได้ลงทุน-แก้งบฯขาดดุล สภาธุรกิจตลาดทุนแนะเก็บมูลค่าเพิ่ม 2 อัตรา แบ่งสินค้าฟุ่มเฟือย/จำเป็น คาดเก็บภาษีมั่งคั่ง-รีดกำไรขายหุ้น ตลาดหายวับ 50% หอการค้า-สภาอุตฯ-อสังหาฯ วอนเศรษฐกิจยังไม่ฟื้นขออย่าเพิ่งแตะ VAT
"รัฐบาลแพทองธาร" เตรียมแถลงผลงาน 3 เดือน ฝ่า 5 ประเด็นร้อน รอเข้า ครม.วัดใจพรรคร่วม แก้สัญญา ไฮสปีด 3 สนามบิน เดินหน้าเจรจาพื้นที่ทับซ้อน ไทย-กัมพูชา เสนอ ครม.ตั้งกรรมการเจทีซี ดันร่าง พ.ร.บ.สถานบันเทิงครบวงจร เร่งเสนอชื่อ "กิตติรัตน์" นั่งประธานบอร์ดแบงก์ชาติ แก้รัฐธรรมนูญวุ่นอาจไม่ทันปี 70 "ส.อ.ท." พอใจผลงานดึงลงทุน แนะเร่งแก้หนี้ครัวเรือนอุปสรรคเศรษฐกิจ

*หุ้นเด่นวันนี้

NSL (ฟินันเซียไซรัส) "ซื้อ" ราคาเป้าหมายปี 68 ที่ 43 บาท โมเมนตัมกำไรไตรมาส 4/67 คาดว่ายังแข็งแกร่งต่อเนื่อง เติบโตทั้ง q-q และ y-y หนุนจากทั้งปัจจัยฤดูกาล รวมถึงผลบวกจากสินค้าใหม่ๆที่ขายดี เช่น ช็อกโกแลตดูไบของ Bake a Wish ขณะที่บริษัทลูก ๆ คาดทยอยขาดทุนลดลงต่อเนื่อง เราคาดกำไรปี 67-68 ที่ 523 ล้านบาท +57% y-y และ 591 ล้านบาท +13% y-y ตามลำดับราคาหุ้นที่พักตัวลงเกือบ 20% จาก High และทำให้ 68 ลดลงเหลือเพียง 15.7 เท่า เรามองเป็นโอกาสในการเข้าลงทุนอีกครั้ง
GULF (คิงส์ฟอร์ด) "ซื้อเก็งกำไร" ราคาเป้าหมาย IAA Consensus 65.00 บาท บริษัทรายงานกำไรสุทธิไตรมาส 3/67 ที่ 6 พันล้านบาท +27%QQQ, +79%YoY จากกำไรจากอัตราแลกเปลี่ยนตราสารอนุพันธ์ ขณะที่กำไรปกติอ่อนตัวเล็กน้อย QoQ อยู่ที่ 4.7 พันล้านบาท เนื่องจากยอดขายไฟฟ้าให้กลุ่มโรงไฟฟ้า IPP ลดลงตามปัจจัยฤดูกาล รวมถึงอัตรากำไรขั้นต้นกลุ่มโรงไฟฟ้า SPP ลดลงจากต้นทุนก๊าซฯ ที่ปรับเพิ่มขึ้น แนวโน้มไตรมาส 4/67 คาดกำไรปกติปรับตัวเพิ่มขึ้น QoQ, YoY หนุนจากโรงไฟฟ้า GPD Phase 4 กำลังการผลิตไฟฟ้า 231.8 Mwe ที่เริ่ม COD และส่วนแบ่งกำไรจากกลุ่มโรงฟ้าพลังงานลมปรับขึ้นตามถูกาล เช่นเดียวกับกำไรของ INTUCH จะเป็นตัวหนุนที่แข็งแกร่ง ส่งผลให้ทั้งปี 67-68 ตลาดคาดกำไร 1.85 หมื่นล้านบาท +25%YoY และ 2.22 หมื่นล้านบาท +20%YoY ทั้งนี้ราคาหุ้นยังคงมีปัจจัยหนุนต่อเนื่องจากการจัดตั้งบริษัท NeWCo ที่ทำให้งบดุลแข็งแกร่งเพิ่มความสามารถในการลงทุนขายธุรกิจเดิมไฟฟ้าและธุรกิจใหม่ ทางด้าน Data center และ AI Cloud Solutions
BCH (กสิกรไทย) "ซื้อ" ราคาพื้นฐาน 20.60 บาท เรามีมุมมองเช็งบวกต่อโรงพยาบาลกลุ่มประกันสังคม โดยอนุกรรมการ SSO ได้อนุมัติการรับประกันค่ารักษาโรคต้นทุนสูงที่ 12,000 บาทต่อ RW สำหรับปี 68 ซึ่งจะช่วยลดความเสี่ยงด้านรายได้และกำไรในปี 68 โดยจะมีการเซ็นสัญญาวันที่ 13 ธ.ค.นี้ แม้ว่ารายได้ประกันสังคมปี 67 อาจมีความเสียงจากการจ่ายที่อาจดลงเหลือ 7,200-9,000 บาทต่อ RW ใน 3-6 เดือนสุดท้ายของปี แต่เรามองว่าเป็นโอกาสลงทุนระยะยาว นอกจากนี้ ประกันสังคมกำลังรับฟังความคิดเห็นเรื่องการเพิ่มเพดานเงินสมทบของผู้ประกันตนมาตรา 33 จาก 15,000 บาท ในปี 69 ซึ่งอาจนำไปสู่การเพิ่มค่ารักษาโรคยากในอนาคต รวมถึงการกลับมาของผู้ป่วยคูเวตจะเป็นปัจจัยบวกเพิ่มเติมในปี 68

โดย เสาวลักษณ์ อวยพร/รัชดา คงขุนเทียน