ประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุนที่ ทจ. 8/2566 เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง(ฉบับที่ 3)

อาศัยอำนาจตามความในมาตรา 16/6 วรรคสอง (1) และมาตรา 34 แห่งพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ พ.ศ. 2535  ซึ่งแก้ไขเพิ่มเติมโดยพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และ
ตลาดหลักทรัพย์ (ฉบับที่ 4) พ.ศ. 2551  และมาตรา 35 แห่งพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และ
ตลาดหลักทรัพย์ พ.ศ. 2535  คณะกรรมการกำกับตลาดทุนออกประกาศไว้ดังต่อไปนี้
                    ข้อ 1   ให้ยกเลิกความในข้อ 11 แห่งประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุน
ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง
ลงวันที่ 12 เมษายน พ.ศ. 2562  และให้ใช้ความต่อไปนี้แทน
                     ?ข้อ 11   หลักทรัพย์คราวด์ฟันดิงต้องเสนอขายต่อผู้ลงทุนที่เข้าลักษณะใดลักษณะหนึ่งดังต่อไปนี้
                    (1)  ผู้ลงทุนสถาบัน ผู้ลงทุนรายใหญ่พิเศษ หรือผู้ลงทุนรายใหญ่ ตามประกาศคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ว่าด้วยการกำหนดบทนิยามผู้ลงทุนสถาบัน
ผู้ลงทุนรายใหญ่พิเศษ และผู้ลงทุนรายใหญ่
                     (2)  ผู้ลงทุนที่มิใช่ผู้ลงทุนตาม (1) ซึ่งมีมูลค่าการเสนอขายเป็นไปตามหลักเกณฑ์ดังนี้
(ก)  มูลค่าการเสนอขายหลักทรัพย์คราวด์ฟันดิงทุกหลักทรัพย์ของแต่ละบริษัท
ต่อผู้ลงทุนประเภทนี้แต่ละรายไม่เกิน 1 แสนบาท
(ข)  มูลค่าการเสนอขายหลักทรัพย์คราวด์ฟันดิงทุกหลักทรัพย์ของแต่ละบริษัท
ต่อผู้ลงทุนประเภทนี้ทั้งหมดรวมกันไม่เกิน 50 ล้านบาทนับแต่วันที่มีการเสนอขายหลักทรัพย์คราวด์ฟันดิงผ่านผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงครั้งแรก
การคำนวณมูลค่าการเสนอขายตามวรรคหนึ่ง (2) ให้ถือเอาราคาเสนอขายหลักทรัพย์
คราวด์ฟันดิงนั้นเป็นเกณฑ์ โดยมิให้นับรวมมูลค่าหุ้นกู้คราวด์ฟันดิงที่มีการชำระหนี้ตามหุ้นกู้คราวด์ฟันดิง
นั้นไปแล้ว?


          ข้อ 2   ให้ยกเลิกความในข้อ 24 แห่งประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุน
ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง
ลงวันที่ 12 เมษายน พ.ศ. 2562  และให้ใช้ความต่อไปนี้แทน
          ?ข้อ 24   ในกรณีที่ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงที่ได้รับความเห็นชอบรายใดประสงค์จะต่ออายุการให้ความเห็นชอบเพื่อให้สามารถทำหน้าที่เป็นผู้ให้บริการได้อย่างต่อเนื่อง ให้ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงดังกล่าวยื่นคำขอความเห็นชอบตามข้อ 19 ต่อสำนักงานล่วงหน้าไม่น้อยกว่า 60 วันก่อนวันสิ้นสุดระยะเวลาการให้ความเห็นชอบ
          ให้สำนักงานแจ้งผลการพิจารณาคำขอความเห็นชอบตามวรรคหนึ่งภายใน 60 วัน
นับแต่วันที่สำนักงานได้รับเอกสารหลักฐานถูกต้องครบถ้วนตามคู่มือสำหรับประชาชน?
          ข้อ 3   ให้เพิ่มความต่อไปนี้เป็นส่วนที่ 2/1 การแจ้งและการยื่นข้อมูลต่อสำนักงาน
ข้อ 33/1 และข้อ 33/2 ในหมวด 2 มาตรฐานการประกอบธุรกิจของผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิง
ของภาค 3 การให้ความเห็นชอบผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงและมาตรฐานการประกอบธุรกิจ
แห่งประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุน ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง ลงวันที่ 12 เมษายน พ.ศ. 2562
?ส่วนที่ 2/1
การแจ้งและการยื่นข้อมูลต่อสำนักงาน
          ข้อ 33/1   ในกรณีที่มีเหตุการณ์ดังต่อไปนี้ ให้ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิง
แจ้งต่อสำนักงานภายใน 15 วันนับแต่วันที่เกิดเหตุการณ์ดังกล่าว
          (1)  มีการเปลี่ยนแปลงบุคคลซึ่งดำรงตำแหน่งหรือปฏิบัติหน้าที่เป็นกรรมการ ผู้จัดการ หรือผู้ดำรงตำแหน่งผู้อำนวยการฝ่ายหรือเทียบเท่าขึ้นไป  ทั้งนี้ โดยใช้แบบ 35-FP2 พร้อมด้วยเอกสารหลักฐานที่กำหนดไว้ในแบบดังกล่าวตามหลักเกณฑ์ วิธีการ และเงื่อนเวลา ที่สำนักงานกำหนดไว้
บนเว็บไซต์ของสำนักงาน
          (2)  ไม่สามารถดำรงลักษณะให้เป็นไปตามข้อ 18 หรือไม่สามารถปฏิบัติให้เป็นไปตาม
ข้อ 31 ได้  ทั้งนี้ ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงต้องนำส่งสาเหตุและมาตรการแก้ไขกรณีที่ไม่สามารถดำรงลักษณะหรือไม่สามารถปฏิบัติให้เป็นไปตามหลักเกณฑ์ดังกล่าวต่อสำนักงานด้วย
          ข้อ 33/2   ในกรณีที่ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงประสงค์จะหยุดการปฏิบัติหน้าที่ชั่วคราวหรือเลิกประกอบธุรกิจการเป็นผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงตามประกาศนี้ ให้แจ้งสำนักงานล่วงหน้าหรือภายใน 15 วันนับแต่วันที่ประสงค์จะหยุดการปฏิบัติหน้าที่หรือเลิกประกอบธุรกิจดังกล่าว พร้อมทั้งแสดงรายการของงานที่ยังดำเนินการไม่แล้วเสร็จ (ถ้ามี) และมาตรการบรรเทาผลกระทบ
ที่อาจมีต่อสมาชิก

          ในกรณีที่ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงซึ่งหยุดการปฏิบัติหน้าที่ชั่วคราวตามวรรคหนึ่งประสงค์จะกลับมาปฏิบัติหน้าที่ต่อตามระยะเวลาที่เหลืออยู่ตามที่ได้รับความเห็นชอบจากสำนักงาน
ให้แจ้งความประสงค์ดังกล่าวต่อสำนักงานล่วงหน้า โดยแสดงรายละเอียดเกี่ยวกับการแก้ไขในเรื่อง
ที่เป็นสาเหตุที่ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงหยุดการปฏิบัติหน้าที่ชั่วคราว และข้อมูลเกี่ยวกับลักษณะของผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงที่มีการเปลี่ยนแปลงไปอย่างมีนัยสำคัญจากข้อมูลที่ได้ยื่นขอความเห็นชอบเป็นผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงต่อสำนักงาน (ถ้ามี)  ทั้งนี้ หากสำนักงานไม่ทักท้วงภายใน 15 วัน
นับแต่วันที่ได้รับเอกสารหลักฐานถูกต้องครบถ้วนตามคู่มือสำหรับประชาชน ให้ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงรายนั้นปฏิบัติหน้าที่ได้ตั้งแต่วันที่พ้นระยะเวลาทักท้วงดังกล่าวเป็นต้นไป?
          ข้อ 4   ให้ยกเลิกความในวรรคสองของข้อ 44 แห่งประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุน
ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง ลงวันที่
12 เมษายน พ.ศ. 2562  และให้ใช้ความต่อไปนี้แทน
?ในกรณีที่สมาชิกปฏิเสธที่จะให้ข้อมูล หรือข้อมูลที่มีอยู่นั้นไม่เพียงพอหรือไม่เป็นปัจจุบันอย่างมีนัยสำคัญ หรือมีเหตุอันควรสงสัยที่อาจทำให้ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงไม่สามารถจัดประเภทสมาชิกได้ ให้ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงจัดให้เป็นสมาชิกประเภทผู้ลงทุนที่มิใช่ผู้ลงทุนสถาบัน
ผู้ลงทุนรายใหญ่พิเศษ หรือผู้ลงทุนรายใหญ่?
          ข้อ 5   ให้ยกเลิกความใน (5) ของข้อ 46 แห่งประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุน
ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง ลงวันที่
12 เมษายน พ.ศ. 2562  และให้ใช้ความต่อไปนี้แทน
?(5)  สอบทานมูลค่าการลงทุนในหลักทรัพย์คราวด์ฟันดิงที่สมาชิกแต่ละรายสามารถลงทุนได้ (investment limit) โดยหากสมาชิกเป็นผู้ลงทุนที่มิใช่ผู้ลงทุนสถาบัน ผู้ลงทุนรายใหญ่พิเศษ หรือผู้ลงทุนรายใหญ่ ต้องมีมูลค่าการลงทุนไม่เกินกว่า 1 ล้านบาทภายในรอบระยะเวลา 12 เดือนใด ๆ (ไม่นับรวมมูลค่าการลงทุนหุ้นกู้คราวด์ฟันดิงที่มีการชำระหนี้ตามหุ้นกู้คราวด์ฟันดิงไปแล้ว)  ทั้งนี้ ต้องจัดให้สมาชิกเป็นผู้รับรองข้อมูลดังกล่าว (self-declaration) ผ่านระบบคราวด์ฟันดิงทุกครั้ง
ก่อนจองซื้อหลักทรัพย์คราวด์ฟันดิง?
ข้อ 6   ให้ยกเลิกความในวรรคหนึ่งของข้อ 48 แห่งประกาศคณะกรรมการ
กำกับตลาดทุน ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบ
คราวด์ฟันดิง ลงวันที่ 12 เมษายน พ.ศ. 2562  และให้ใช้ความต่อไปนี้แทน



?ข้อ 48   ก่อนการจองซื้อหลักทรัพย์ในแต่ละครั้ง ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิง
ต้องจัดให้สมาชิกทำแบบทดสอบความเข้าใจเกี่ยวกับการลงทุนของสมาชิก ซึ่งต้องปรากฏว่าสมาชิกสามารถทำแบบทดสอบดังกล่าวได้ถูกหมดทุกข้อ  เว้นแต่ในกรณีที่เป็นการให้บริการแก่สมาชิกดังต่อไปนี้
(1)  สมาชิกที่เป็นผู้ลงทุนสถาบัน ผู้ลงทุนรายใหญ่พิเศษ หรือผู้ลงทุนรายใหญ่
                    (2)  สมาชิกที่มิใช่ผู้ลงทุนตาม (1) ซึ่งเคยผ่านการทดสอบก่อนการจองซื้อในครั้งนั้นแล้วไม่เกินกว่า 3 เดือน  ทั้งนี้ ผู้ให้บริการระบบคราวด์ฟันดิงต้องแสดงคำถามและคำตอบของแบบทดสอบ
ที่สมาชิกเคยทำไปแล้ว และต้องให้สมาชิกยืนยันการใช้ผลการทดสอบนั้นก่อนการจองซื้อหลักทรัพย์?
                    ข้อ 7   ให้ยกเลิกความใน (7) ของวรรคสองในข้อ 48 แห่งประกาศคณะกรรมการ
กำกับตลาดทุน ที่ ทจ. 21/2562  เรื่อง ข้อกำหนดเกี่ยวกับการเสนอขายหลักทรัพย์ผ่านระบบคราวด์ฟันดิง
ลงวันที่ 12 เมษายน พ.ศ. 2562  และให้ใช้ความต่อไปนี้แทน
                    ?(7)  ในกรณีที่เป็นการเสนอขายหุ้นคราวด์ฟันดิง ต้องครอบคลุมเรื่องที่ผู้ถือหุ้น
อาจได้รับผลกระทบต่อส่วนแบ่งกำไรหรือสิทธิออกเสียงของผู้ถือหุ้นเดิม (control dilution)
เมื่อบริษัทที่เสนอขายหลักทรัพย์มีการออกหุ้นเพิ่มทุน?
ข้อ 8   ประกาศนี้ให้ใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 16 กรกฎาคม พ.ศ. 2566  เป็นต้นไป
                                 ประกาศ  ณ  วันที่ 28 มิถุนายน พ.ศ. 2566



          (นายธวัชชัย  พิทยโสภณ)
          รองเลขาธิการ
          รักษาการแทนเลขาธิการ
          สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์
          ประธานกรรมการ
          คณะกรรมการกำกับตลาดทุน
          ที่มา: http://www.sec.or.th/